缺貨+漲價(jià)，驅(qū)動(dòng)IC廠商業(yè)績(jī)大幅增長(zhǎng)！

今年以來(lái)，因供應(yīng)鏈情況緊張，原材料、運(yùn)輸?shù)瘸杀炯百M(fèi)用不斷上升，“漲價(jià)”幾乎成為半導(dǎo)體、光電、顯示、照明等各大行業(yè)的關(guān)鍵詞。并且，目前“缺芯潮”仍在席卷全球，而下游需求則日益旺盛，使得供需關(guān)系持續(xù)失衡。不過(guò)，對(duì)于供應(yīng)鏈廠商來(lái)說(shuō)，缺貨潮之下的漲價(jià)已有效帶動(dòng)業(yè)績(jī)迅猛增長(zhǎng)，以驅(qū)動(dòng)IC行業(yè)為例。

缺貨+漲價(jià)，驅(qū)動(dòng)IC廠商業(yè)績(jī)喜人

根據(jù)TrendForce集邦咨詢(xún)旗下光電研究處LEDinside調(diào)查，LED顯示屏驅(qū)動(dòng)IC自去年開(kāi)始面臨供給端產(chǎn)能不足的問(wèn)題，驅(qū)動(dòng)IC廠商在確保產(chǎn)能足夠的前提下上調(diào)部分驅(qū)動(dòng)IC產(chǎn)品價(jià)格，漲幅約5-10%，如集創(chuàng)北方、富滿(mǎn)電子。

近期，顯示驅(qū)動(dòng)IC貨源處于非常緊缺的狀態(tài)，相關(guān)廠商均頻繁抬升產(chǎn)品價(jià)格，如富滿(mǎn)電子、明微電子、德普微等。其中，富滿(mǎn)電子更是頻繁上調(diào)相關(guān)產(chǎn)品的價(jià)格，或已成為目前顯示屏驅(qū)動(dòng)IC漲幅最高的企業(yè)。

另外，德普微5月6日向客戶(hù)發(fā)布產(chǎn)品漲價(jià)通知：從當(dāng)日起對(duì)照明系列產(chǎn)品型號(hào)做相應(yīng)價(jià)格調(diào)整，未交訂單按照最新價(jià)格出貨。據(jù)了解，德普微在顯示屏市場(chǎng)的占有率不斷提升，近期也調(diào)整了顯示屏驅(qū)動(dòng)IC的價(jià)格，未來(lái)有可能再次上調(diào)價(jià)格。

明微電子同樣如此，因半導(dǎo)體上下游產(chǎn)品均在漲價(jià)，明微電子產(chǎn)品價(jià)格也相應(yīng)做出了調(diào)整。并且，在下游需求持續(xù)增長(zhǎng)的驅(qū)動(dòng)下，明微電子上半年凈利潤(rùn)預(yù)計(jì)大幅增長(zhǎng)832%-936%。

明微電子在業(yè)績(jī)預(yù)告中提到，目前上游行業(yè)產(chǎn)能仍然緊張，公司積極拓展上游供應(yīng)商，靈活調(diào)配產(chǎn)能，緩解緊張趨勢(shì)。同時(shí)，下游需求旺盛，公司加大新產(chǎn)品的研發(fā)，調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)和產(chǎn)品價(jià)格，使得原有產(chǎn)品銷(xiāo)量上升，新品也不斷批量上市。

根據(jù)TrendForce集邦咨詢(xún)分析，隨著整體市場(chǎng)需求回溫，2021年顯示屏產(chǎn)值有望上升至62.7億美元、年增13.5%。驅(qū)動(dòng)IC方面，在價(jià)格持續(xù)上漲，終端需求加備貨行情的雙重驅(qū)動(dòng)下，預(yù)計(jì)2021年驅(qū)動(dòng)IC廠商總銷(xiāo)售額將大幅成長(zhǎng)。

作為強(qiáng)力巨彩、利亞德、聯(lián)建光電等顯示屏大廠的供應(yīng)商，明微電子預(yù)計(jì)今年業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)非?？善?。除了明微電子以外，聚積科技今年前5個(gè)月的合并營(yíng)收同比增長(zhǎng)近44%，創(chuàng)歷史同期第三高，市場(chǎng)預(yù)估聚積科技第二季的營(yíng)收有機(jī)會(huì)增長(zhǎng)超過(guò)30%。

同樣地，集創(chuàng)北方、富滿(mǎn)電子、德普微、視芯科技等在顯示屏市場(chǎng)擁有大多數(shù)份額的驅(qū)動(dòng)IC廠商的業(yè)績(jī)也有望表現(xiàn)突出。

上下游供需失衡，顯示屏廠業(yè)績(jī)或受影響

作為下游應(yīng)用端，顯示屏廠商直接受到原材料、芯片、封裝器件、驅(qū)動(dòng)IC等不同環(huán)節(jié)的影響。當(dāng)前，由于供給端產(chǎn)能不足和價(jià)格的調(diào)整，洲明科技、利亞德等顯示屏廠商也已經(jīng)對(duì)價(jià)格作出相應(yīng)的調(diào)整。

根據(jù)TrendForce集邦咨詢(xún)分析，由于顯示屏驅(qū)動(dòng)IC持續(xù)缺貨及價(jià)格不斷上升，今年顯示屏廠商的出貨量可能受到影響，終端客戶(hù)也會(huì)因產(chǎn)品價(jià)格過(guò)高而持保守觀望的態(tài)度。因此，顯示屏廠商的業(yè)績(jī)或相應(yīng)受到影響。

日前，洲明科技透露，眼下海內(nèi)外市場(chǎng)需求火爆，公司訂單充足，然而原材料、核心驅(qū)動(dòng)IC器件等供應(yīng)緊張，供給端的壓力恐對(duì)公司毛利率和產(chǎn)品交貨周期產(chǎn)生明顯的負(fù)面影響。并且，供給和成本的壓力何時(shí)緩解仍不明朗。

不過(guò)，針對(duì)這些情況，洲明科技實(shí)施了應(yīng)對(duì)措施。該公司已經(jīng)多次適當(dāng)調(diào)整了不同系列產(chǎn)品的價(jià)格，及時(shí)刷新接單價(jià)格及接單政策，以緩解供給和成本壓力對(duì)毛利產(chǎn)生的不利影響。針對(duì)訂單增加而交貨周期拉長(zhǎng)的問(wèn)題，洲明科技后續(xù)將根據(jù)每月供應(yīng)狀況進(jìn)行匹配接單，確保供應(yīng)情況和產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)及時(shí)匹配和傳遞。

另外，利亞德近日也表示，目前公司產(chǎn)品價(jià)格的上升能夠覆蓋公司成本的增加，并宣稱(chēng)，憑借較強(qiáng)的議價(jià)能力和資金實(shí)力，公司能在較大程度上保證原材料的供應(yīng)。日前，利亞德已公布了2021年上半年業(yè)績(jī)預(yù)告，報(bào)告期內(nèi)預(yù)計(jì)盈利2.5-3億元，同比增長(zhǎng)11%-34%。

小結(jié) ：缺貨潮和漲價(jià)潮預(yù)計(jì)將會(huì)持續(xù)延燒，也將對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈各個(gè)環(huán)節(jié)的營(yíng)運(yùn)表現(xiàn)產(chǎn)生不同程度的影響。目前僅有一小部分廠商公布了上半年業(yè)績(jī)預(yù)告，接下來(lái)各大廠商的業(yè)績(jī)將備受關(guān)注。